对一起国有资金债权转股权纠纷案的评析

　　[案情]

　　原告：中国xx投资集团公司（以下简称xx公司）。

　　被告：南通市xx纺织有限公司（以下简称xx公司）。

　　1987年9月16日，南通丝绸专纺厂（下称专纺厂）与国家计委轻纺出口产品基建项目办公室（下称国家轻纺项目办）签订《轻纺出口产品建设项目协议书》，约定由国家轻纺项目办向专纺厂提供130万元的“拨改贷”资金计算利息，专纺厂分期在1990年还清等。资金发放后，专纺厂只在1990年年底前还本67万元，余款本金63万元及利息未还。1996年10月8日，专纺厂以净资产98万元改制出售，由镇办集体企业改制为有限责任公司，墩头镇人民政府所属集体资产全部退出专纺厂，改制后设立xx公司，即本案被告，承诺承担原专纺厂的一切债权债务。同年12月，国家计委和财政部联合发布《关于中央“拨改贷”资金本息余额转为国家资本金的实施办法》（下称办法），规定“拨改贷”资金自使用贷款之日起至1996年12月20日止的本息余额可以转为国家资本金，作为中央对企业的投资。1997年9月，国家计委和财政部明确原由国家轻纺项目办发放的“拨改贷”资本金余额转为国家资本金，由中国xx轻纺投资公司（下称xx轻纺公司）作为出资人代表，行使出资人职能。1997年10月30日，xx公司书面申请xx轻纺公司将其使用的“拨改贷”资金本息余额转为国家资本金，申请报告确认以1996年12月20日为基准日，尚欠本金63万元，利息437378.29元，合计1067378.29元，并提供了经海安县乡镇企业管理局、海安县国有资产管理局盖章确认的“企业拨改贷核转国家资本金资产评估结果确认表”，确认至1996年12月31日前，xx公司净资产为98万元。

　　1998年2月墩头镇政府又对xx公司进行了第二次的改制，将xx公司出售给自该公司设立以来一直担任该厂（公司）法定代表人的黄立勇等31名股东。1998年2月5日，海安县墩头镇乡镇企业管理服务站资产清查评估人员作出了一份xx公司资产评估报告，注明：xx公司“长期借款中，扣除拨改贷63万元，视不需还而核销”，同年2月23日由墩头镇政府与黄立勇签订的xx公司产权转让合同书中，双方约定：“原拨改贷63万元借款，在企业资产评估时已冲消，利息由黄立勇负责支付。”但在同年12月21日，海安县资产评估公司对xx公司所作海资评（1998）60号评估报告中载明：xx公司长期借款中含国家计委贷款63万元，预提费用中含国家计委贷款利息437378.29元。1999年3月30日国家计委、财政部批准涉案“拨改贷”资本金本息余额合计1067378.29元转为国家资本金，由xx轻纺公司行使出资人的职能；6月24日，xx轻纺公司更名为xx公司；7月26日，海安县建行根据中国建设银行总行的规定，制作了xx公司中央级“拨改贷”资金转为国家资本金通知书，8月26日办理了涉案资金债权转股权的帐务手续。2000年6月2日，南通市计委原综合科长侯树明又向xx公司邮寄了国家计委和财政部批准债转股的文件，并亲自到xx公司告知了此事。2002年1月8日xx公司在公证催款通知中再次告知xx公司的债转股申请已于1999年3月经国家计委和财政部批准，并同时主张相关权利。但xx公司没有办理核增国家资本金和国有资产产权登记手续，也没有办理注册资本金变更登记手续。2003年5月31日，xx公司未经xx公司同意，申请增加注册资本金98万元，变更股东为9人，其中新增加1名股东，并向工商机关提出变更申请，同年6月工商机关批准了xx公司的变更登记申请，xx公司的资本金由98万元增至196万元，股东由原先登记的31名变更为9名，xx公司并不在其列。